军工今天板块性跌停，见顶了。显然应该进行右侧性减仓了。

20210127CJY：
资金紧张就是这几天，后面还会到平衡状态。这2天回调主要是前面涨幅过大，抱团出现极致分化。这轮行情只有26%的品种上涨，到了这个程度也会出现（风格）收敛，因此不一定要跌到3500，因为下面的品种会有所抬升。因此对行情不要太担心，春季行情还在演绎中。抱团过热，仅仅是部分品种，不是所有核心品种。未来中证100中挖掘比较深，但中证200还有很多没挖掘，如果基金不断钱进来，也不会去搞绝对投机品种，200-1000亿中的品种去挖掘，中证200及500的部分品种就有机会，象吃千层糕，一层层挖，不会去吃包子一类的，这个千层糕可以吃很长时间的。
关于估值，现在情况变化了，茅台60也不一定不合理，因为有流动相溢价。这不是庄股，是多个基金一起定价的。

20210128 吴文昶
节前如果反复，或者反弹较大，那节后甚至二季度就非常吃力。如果节前弱势，节后有一定机会。

发现神奇新世界

20210203 CJY：调整幅度与周期，上周五3450基本到位，但周期不够，对年报风险释放。基金在换仓，就会宽幅振动，去年8月就是医药等出，换入光伏。还有5个交易日过年，交投会一天不如一天，节后有。
祝超，一月底开始休息，节后2.20再来。

QJ：近期杀伤力很大。2周前就发现没有合适的品种合适的价位来参与。进一步减仓，留了些低位大盘股。前面一直议论抱团要结束，资金外溢，但没有这样的迹象，偏离了这些就会亏损。中证500都已经资金压力很大。现在是从头部向头皮集中，只有最核心的资产，才有资金关注，（股价）掉队的会越来越多。券商没有明显机会，即使指数涨，情绪还往下走，券商就不会涨，成交量不会大。
其他分析师都认为近期机会不大，指数不会明显下跌，但相对高位的小市值品种会有深幅下跌。总体风险大于机会。过了节再看情况吧。

20210209CJY 普涨，但明天突破新高的概率不大。年报风险释放，热门品种调整充分，但机构换仓是否充分有待商榷。流动性角度，最紧张的时间段过了，预测M2全年在9-10。中证1000及国证2000同步了，还要确认。50、300等已经收复失地。结论：强攻有点意外，但也情理之中，最后一个交易日小幅度波动概率大。仓位不重要，关键是品种及赛道。持仓持币不重要，关键是否正确的路上。赛道布局最重要，新思维可以满仓。仓位均衡配置，天花板的，底部的，半山的都要均衡些。

20210209
吕嵩杰：后面还有新高，可以重仓过节。不再担心流动相收紧。GC07回到2.5%，春季行情基础还在。影响因素还是流动相为主，因此行情进入下半场了，围绕通胀预期，有色在涨，部分消费品也在涨，通胀如果进一步，流动相还有可能收紧，波动会增大，总体是振荡向上。

20210210BFW 这3天超预期，50（茅台贡献大）8连阳。典型公募龙头股涨幅巨大，包括邮储银行等。鼠年上证最差20%+，其他都是更好的。这反映了1月份大部分公募在加速建仓，节后可以预期，但谨慎乐观，偏于中性。社融表面强，但内在拐点已现。

李世翔：节后开门红可以预期。一季度经济增速乐观，春节躁动行情认可，但全年看，偏向于前高后低，下半年会出现变化。
韩俞：二八分化加剧。龙头老大上涨，龙二龙三没有起色，国证2000今年来下跌的。要适应大幅振荡，不少个股跌停后有大涨。节后红包可期，看到放量滞涨就要把红宝落袋。

2021.2.25 QJ春节躁动结束了。启动早结束也早。主流的题材肯定结束，出现淋漓调整。12月启动的涨幅目前没有全部跌掉。但整个市场也并不会转入象2018的熊市。今年上半年进2退3的振荡走势，不会象2020那样简单，更多机会在下半年。

20210301 吴俊琛打败抱团的是周期，能接力抱团的也是周期。
鞠磊：有4天左右反弹机会，后面还需要缓跌确认。过了一季度周期会分化。有色（铜）要看外围期货走势。化工涨价还会蔓延。要掌握节奏，等会下来去买，铝、铜需要盘整一下，再找机会。

20210302 BFW 看空为主，各种题材都难持久。适合做波段。基金也明显退潮。老的热点在退潮，新的热点没有形成，要有比较大的机会，要快一些跌，如果象现在一样忸怩，就会比较慢。估值高的一定要退出，60-70倍的茅台，肯定是贵了，是因为钱多，现在钱在收，那就还要降。目前进入阶段性减量（不是存量）博弈。

20210304 调整的时间肯定还是不够的，但跌的快，有可能出现反弹（不是反转）。